Circ. 60/25 - Bonus ZES: chiarimenti sugli investimenti immobiliari.

Facendo seguito alle nostre circolari n.6 del 13/01/2025 e n. 55 del 03/07/2025 informiamo che l'Agenzia delle Entrate, con Risposta 8 luglio 2025 n. 183, ha fornito chiarimenti sull'applicazione del credito d'imposta per investimenti nella zona economica speciale per il Mezzogiorno ZES Unica nel caso di investimento immobiliare.

Le spese per l'acquisto di terreni e l'acquisizione, realizzazione o l'ampliamento di immobili strumentali possono accedere al calcolo del credito d'imposta ZES Unica fino a una quota del 50% in relazione a ogni singolo progetto di investimento.

Si ricorda che l'art. 16 DL 124/2023 ha istituito un contributo, sotto forma di credito d'imposta, a favore delle imprese che effettuano investimenti in beni strumentali destinati a strutture produttive già esistenti o che vengono impiantate nella ZES Unica, che ricomprende le zone assistite delle regioni Basilicata, Calabria, Campania, Molise, Puglia, Sardegna, Sicilia e Abruzzo.

Risultano agevolabili gli investimenti facenti parte di un progetto di investimento iniziale, relativi all'acquisto, anche mediante contratti di locazione finanziaria, di nuovi macchinari, impianti e attrezzature varie destinati a strutture produttive già esistenti o che vengono impiantate nel territorio, nonché all'acquisto di terreni e all'acquisizione, alla realizzazione ovvero all'ampliamento di immobili strumentali agli investimenti effettuati tra il 1° gennaio 2024 e il 15 novembre 2024, e anche quelli effettuati tra il 1° gennaio 2025 e il 15 novembre 2025 come, da ultimo, previsto dall'art. 1 c. 485 lett. c L. 207/2024

Nel caso di specie, la società istante svolge la propria attività in virtù di un contratto di locazione commerciale e vorrebbe accedere al bonus per gli investimenti nelle Zone economiche speciali acquistando nuovi macchinari, impianti e attrezzature per una spesa pari a circa 270.000 euro, e un immobile strumentale, costituito dalla parte attualmente affittata e da una nuova porzione composta da un immobile e un piazzale. La spesa, in quest'ultimo caso, ammonta a circa 600.000 euro.

Come chiarito dall'AE, una società che spende 600.000 euro per l'acquisto di un immobile e 270.000 euro per l'acquisto di macchinari, ai fini del bonus ZES Unica, deve considerare un investimento complessivo di 540.000 euro, visto che la componente immobiliare non può superare il 50% del totale agevolabile e, quindi, nel caso specifico, 270.000 euro.